Invertir en materias primas, ¿Merece la pena el riesgo?

Descubre cómo invertir en materias primas, un modelo de inversión con el que dispondrás de un gran abanico de activos para rentabilizar tu capital. En este artículo analizamos sus principales particularidades, tipos y rentabilidad que generarán tus operaciones.

Invertir en materias primas by RobocashPhoto by Anne Nygård on Unsplash 

Las razones para invertir en materia prima son muchas, así como los riesgos asociados a cada operación. De ahí la importancia de comprender todos estos conceptos y tratar de aplicarlos según la situación y objetivos de cada inversor. Nos encontramos ante un mercado altamente interesante desde el plano inversor, ahora dependerá de ti hacerlo rentable.

En este artículo te mostramos los pasos a seguir para acercarte al mercado de las materias primas, para descubrir cómo puedes invertir en ellas y todos los aspectos esenciales que debes contemplar para operar conociendo sus riesgos. 

Register

¿Qué son las materias primas?

Cuando nos referimos a materia prima lo hacemos poniendo el punto de mira en los conocidos como bienes intermedios, elementos materiales que normalmente se presentan como el primer eslabón en la cadena de fabricación de cualquier industria. 


Una materia prima, como pudiera ser el maíz, por ejemplo, precisa de un tratamiento concreto para ofrecerlo como un bien de consumo. Es por esta razón por la que algunos de estos elementos intermedios requieren de un proceso previo antes de ser introducidos en el mercado.

Aunque algunas de estas materias primas pueden ser empleadas directamente por los consumidores, no siempre sucede así. Muchas otras requieren de un proceso de transformación para adaptarlo al uso convencional, como el petróleo, un bien clave y determinante que afecta a muchos otros mercados bursátiles.

¿Quiere saber más sobre 3 inversiones MALAS para principiantes? Vea el siguiente vídeo:

Estos bienes intermedios suelen encontrarse en su estado natural, por lo que requieren de una explotación y tratamiento previos para poder introducirlos en el mercado. La principal ventaja que poseen es la variedad de opciones y combinaciones que proporcionan, sirviéndonos para ser empleados en multitud de productos.

Tipos de materias primas

El mercado de valores ofrece multitud de variedades y opciones dentro de las materias primas, podemos operar con una gran cantidad de ellas y desde diferentes planos. Pero, antes de dar los primeros pasos en el proceso de inversión, debes conocer los principales tipos de materias primas con los que se puede invertir actualmente.

Si hiciéramos una consulta a pie de calle, veríamos que muchas de las respuestas obtenidas basarían su elección en activos como el oro o el maíz, sin embargo, en las siguientes líneas podrás comprobar y conocer muchas más.

Metales preciosos, un valor asegurado

Tipos de materias primas: Metales preciososEl platino, la plata o el oro son algunos de los principales activos por los que muchos inversores se decantan a la hora de invertir sus capitales. Su escasez y complejidad a la hora de obtenerlos hacen que su valor sea un atractivo muy interesante, además de elevado.

Es probable que su rentabilidad no sea tan elevada como sí sucede con otros tipos de materias primas, sin embargo, pueden ser vendidos con una facilidad mucho mayor, ya que hablamos de metales preciosos que gozan de una revalorización constante, además de una gran demanda en general.

Materias energéticas, la clave de los mercados

Tipos de materias primas: Materias energéticasSi tuviéramos que seleccionar un tipo de materia prima que predominase sobre el resto, que no te quepa duda de que las materias energéticas serían las elegidas. Su valor en la bolsa de valores, las alteraciones, subidas y bajadas que sufren sus precios, determinan en gran medida el precio del resto de materias primas.

Hablamos de gas natural, petróleo o incluso las actuales energías renovables. Invertir en estos activos es siempre una opción realmente interesante de cara a obtener una gran rentabilidad. Aunque no nos olvidaremos nunca de los riesgos que conlleva operar con valores que podrían sufrir cambios drásticos en su cotización.

Materias industriales, productos agrícolas y ganaderos

Tipos de materias primas: Materias industrialesDentro de esta importante clasificación encontramos diferentes clases de materias primas. Las de origen industrial, como el cobre, acero o hierro, son productos que se emplean para permitir que el tejido industrial siga manteniendo activas sus cadenas de producción, pudiendo fabricar sus productos.

Por otra parte, las cabezas de ganado, el algodón o los piensos son materias que también forman parte de los productos agrícolas y ganaderos. Necesarios para el funcionamiento de muchos sectores y pieza clave en el consumo humano.

Materias primas sobre productos perecederos  

Tipos de materias primas: Materias primas sobre productos perecederosEl maíz, azúcar o el trigo son algunos de los ejemplos más comunes de encontrar en la cartera de activos de cualquier inversor interesado en este tipo de materia prima. Los productos perecederos son uno de los principales motores de muchas economías, lo que para el inversor supone una gran oportunidad.

Su condición de perecederos hace que sus propiedades y uso sean limitados a un tiempo determinado, por lo que requieren de unas condiciones especiales tanto en el momento de su obtención como en todo el proceso de almacenaje, logística y expendio.

Factores que afectan al precio de las materias primas

No debemos olvidarnos de que este mercado se caracteriza por poseer una alta volatilidad, algo que podría alterar cualquier estrategia de inversión si no se toman las medidas y consideraciones oportunas. A la hora de comprar materias primas, son varios los factores que impulsan esta volatilidad:

  • Oferta y demanda. Si una materia prima sufre un incremento en su demanda, es probable que su valor también lo haga. Lo mismo sucede cuando el suministro se reduce por cualquier motivo y empieza a escasear. Por otra parte, veremos que su valor desciende a medida que la oferta aumenta.
  • Mercado de divisas. Aunque se trata de otro tipo de mercado en el que invertir, las variaciones en los precios de las divisas podrían afectar a su cotización. Normalmente, los valores de las materias primas se expresan en USD, por lo que, si el dólar sufre una caída, ésta podría arrastrar las cotizaciones de materias como el petróleo.
  • Naturaleza. Un factor impredecible en la mayoría de los casos y por el que una o varias materias primas podrían verse afectadas si se da una catástrofe que impida su extracción o manipulación.
  • Incertidumbre política. Desde sanciones económicas entre países a situaciones y conflictos bélicos que afectan a una región determinada. Estas tensiones políticas influyen directamente en el precio de las materias primas, ya que muchas de ellas podrían ver paralizada su producción.

Como puedes ver, son muchos los factores que pueden terminar el precio de las materias primas, aunque algunos sí se pueden prever, como las tensiones políticas o el crecimiento económico de los países, otros como el agente natural quedarán siempre al margen de cualquier control o conocimiento que pudiéramos tener para asegurar la inversión.

¿Quiere saber más sobre Conceptos básicos de la cartera perfecta en 3 minutos? Vea el vídeo a continuación:

Tipos de inversiones en materias primas

Algunas excepciones como el oro y la plata sí permiten invertir en activos físicos, es decir, podemos adquirirlos y almacenarlos personalmente. Sin embargo, la mayoría de valores del mercado de las materias primas requiere una inversión a través de productos financieros, diseñados y preparados para articular la inversión y lograr que sea lo más segura posible.

Una pequeña inversión en activos físicos como el oro o la plata sí sería posible, ya que podremos almacenarlos en una caja fuerte. Sin embargo, para el resto de materias primas resultaría inviable dado que intervienen otros condicionantes como su custodia, tonelaje o la escasez de su activo en el mercado físico. 


Para estos casos, tendremos que recurrir a diferentes tipos de productos de inversión, donde no se condiciona el plano físico a las características del capital y la propia inversión. Ten en cuenta que muchos de estos materiales se comercializan en grandes cantidades, resultando inviable convertirlos en activos físicos. 

Compra de acciones de empresas del mismo sector

Concretamente, comprando participaciones de acciones sobre empresas del sector. Petroleras, mineras o acereras principalmente. Sectores en los que se agrupa la mayor parte de las materias primas y dónde mejores referentes encontraremos para invertir.

El problema y riesgo que poseen estas inversiones radica en que la cotización de la materia prima no tiene por qué estar armonizada con la situación de la compañía. Es decir, una caída en el precio del níquel podría quebrar a la empresa en cuestión, aunque nuestra inversión fuera motivada por el buen momento del acero.

Datos de la Asociación de la Industria de FuturosFuente: Datos de la Asociación de la Industria de Futuros (FIA)

Mercado de futuros, una opción exigente

El mercado de futuros es otra opción para invertir sobre materias primas, aunque cabe destacar el alto riesgo que conllevan sus operaciones. Además, en este caso no encontraremos reflejadas todas las materias existentes ni tampoco tendremos facilidades de acceso a los inversores con poca experiencia o cuyo capital sea reducido.

Por poner un ejemplo, un contrato de futuros sobre el barril de petróleo crudo mini (la opción más pequeña), precisa de una inversión inicial de 10.000 dólares para operar. Hablamos de barreras que, aunque para muchos inversores no suponen un problema, para otros tantos resultaría complejo alcanzar.

Major Indices
  2020 2021 YTD 10.31.2022
DJIA 7.25% 18.76% -9.92%
SPX 16.26% 26.89% -18.76%
Nasdaq 43.64% 21.39% -29.77%
Stoxx Euro 600 -4.04% 22.25% -15.50%
FTSE 100 Index -14.34% 14.30% -3.93%
Shanghai Composite Index 13.87% 4.80% -20.50%
NIKKEI 225 Index 16.01% 4.91% -4.18%
Gold 24.85% -3.41% -10.22%
Oil -20.54% 55.01% 15.05%
Bitcoin 303.95% 59.92% -55.94%

Variación del índice de activos en relación con los rendimientos. Datos de los 10 meses de 2022 publicados por el economista Mohamed A. El-Erian.

Contratos por diferencia, los conocidos CFDs

En este producto de inversión sobre materias primas nos encontramos con los contratos por diferencia, una opción mucho más accesible y empleada por los inversores. Su principal acción se centra en la inversión en el mercado de futuros, aunque en esta ocasión se hará de forma indirecta.

La inversión permite aplicar apalancamiento, que no es más que permitir multiplicar la operación varias veces sin tener que invertir todo el capital. Esto también nos conduce a un mayor riesgo en las operaciones, ya que un simple fallo podría hacer perder al inversor todo el capital invertido, más lo no invertido hasta recuperar ese apalancamiento aplicado.

Inversión mediante ETFs o fondos cotizados

Aquí la inversión empleada se basa en la compra de una acción sobre una materia prima determinada. Se trata de adquirir un producto que replica el progreso del precio del activo en el mercado de futuros. Aunque debes saber que los ETFs también permiten que podamos invertir en empresas o índices sectoriales, así como productos a los que el inversor minorista no tiene acceso, como el grafito.

Que sea la mejor opción de muchos inversores es producto de su alta liquidez, ya que se compara con la misma que proporciona el mercado de futuros o el de las acciones. El mercado de las materias primas es complejo y grande, empezar invirtiendo de esta forma permite que muchos inversores puedan rentabilizar su capital.

Seguridad de las inversiones en materias primas; Riesgos

La mayoría de los riesgos sobre las operaciones de inversión que realizamos como inversores dependen directamente de aspectos que conviene conocer y dominar. Ten en cuenta que nos encontramos en un gran mercado de activos donde la experiencia es un grado para sortear su complejidad.
  • Desconocimiento. Es probable que para invertir sobre materias primas no sea necesario un dominio y conocimiento absoluto en la materia, pero sí es muy recomendable saber qué operación vamos a emplear, qué capital podemos destinar y cuál podría ser la futura evolución del activo en cuestión.
  • Volatilidad. Dejando a un lado el desconocimiento individual, la volatilidad es el principal motivo por el que muchas inversiones terminan en tragedia. Invertir sobre materias primas conlleva asumir esta posibilidad, donde un cambio inesperado de la política internacional o una situación de crisis económica podrían hacer variar el mercado y no darnos tiempo a reaccionar.
  • Especulación. Las materias primas pueden convertirse en productos altamente especulativos, ya que atraen inversiones a corto plazo gracias a su apalancamiento, el cuál les permite obtener alta rentabilidad en poco tiempo. Sin embargo, esta condición provoca un incremento de los riesgos, puesto que la complejidad del mercado podría volverse en su contra si no posee la formación adecuada.

Operar en el mercado de materias primas es tan seguro como el inversor quiera que lo sea. Si nos posicionamos en un perfil de inversor cortoplacista, debes saber que el riesgo aumentará exponencialmente sobre cada operación que hagas. La clave siempre residirá en diversificar las operaciones y tratar de reducir el riesgo lo máximo posible.

Entonces, ¿Por qué invertir en materias primas?

Existen razones y ventajas que tientan al inversor, tanto al perfil inexperto como para el más avanzado. Una de ellas la encontramos en sus activos únicos, con valores que no van a replicar el comportamiento de ningún índice. Eso por no hablar del amplio catálogo de materias primas sobre las que se puede invertir.

Para un inversor que busca rentabilidad a corto plazo, este mercado es uno de los más interesantes, aunque no el más seguro. Su volatilidad siempre será un factor determinante, tanto que para muchos hará imposible rentabilizar la inversión si no posee un gran control y conocimiento sobre su funcionamiento.

Y es que, para que un inversor consiga rentabilizar sus operaciones completamente resulta fundamental obtener un elevado grado de experiencia, así como organizar sus inversiones de forma diversificada para equilibrar riesgos. Aun así, muchos de ellos seguirán estando presentes y fuera de nuestro poder de control.

Dentro de la opción de diversificación, una de las principales alternativas al mercado de materias primas pasa por enfocar nuestra atención también en el P2P-lending, una forma de inversión de capital sobre otro sector cuyos beneficios y ventajas cada vez llaman más la atención de los inversores, tanto principiantes como avanzados.

P2P-lending by Robocash

Invertir en materias primas es demasiado arriesgado para mí, ¿Cuáles son las alternativas?

El mercado de la inversión en materias primas no es la única opción interesante para los inversores. Si sus características y elevado potencial de riesgo no son asumibles por tu parte, así como tampoco por tu cartera de inversión, debes saber que existen muchas otras alternativas que merece la pena conocer.

¿Quiere saber más sobre qué es la inversión P2P? Es un buen activo para la diversificación. Vea el vídeo a continuación:

Hablamos de opciones de inversión en activos inmobiliarios, en el sector del arte o la ya mencionada financiación P2P-lending - modelos de inversión que actualmente ofrecen una rentabilidad superior al actual índice de inflación. Por ejemplo, con la plataforma Robocash el inversor puede obtener hasta un 14,3*% de rendimiento anual. Si a esto le añadimos la opción de garantía de recompra de 30 días, obtendremos un producto de inversión predecible.

Register

FAQ

¿Cuáles son las mejores materias primas para invertir?

Dentro de la gran cantidad de activos disponibles sobre cómo invertir en materias primas, las opciones más seguras son siempre las favoritas de muchos inversores, donde encontramos el oro, la plata, el acero o la soja, considerada como el cereal del futuro.


¿Cuál es la materia prima más rentable?

El petróleo se ha convertido en uno de los valores más rentables durante los últimos años, aunque el gas natural y el maíz también se consideran buenas opciones. Por su parte, el oro sigue siendo el valor más estable y seguro.


¿Cómo funciona el mercado de las materias primas?

El mercado de las materias primas funciona de una forma muy pareja al de la renta variable, donde sus valores fluctúan a diario y la opción de compraventa se asemeja a la acción de una empresa. En este caso, habrá que considerar la posibilidad de pagar por costes de seguros, almacenaje o transporte de las materias.


 

Lea también:
P2P-lending en España
Aprender a invertir en bolsa
Robo advisors españoles

*La tasa de retorno máxima que se puede lograr técnicamente mediante la compra de préstamos con la máx. tasa de interés ofrecida y con el estatus Platino en el Programa de Lealtad ROBOCASH.
**La información en este artículo/video está destinada únicamente a fines educativos y de entretenimiento y no puede considerarse un consejo de inversión.

10 50000
7 721
8 9 10 11 12 13
Esta calculadora te da sólo una estimación aproximada. Tus ingresos finales dependen de varios factores y pueden ser mayores o menores que los resultados calculados.

Robocash d.o.o ("Robocash") es una empresa registrada en la República de Croacia con el número de registro 081224371, con domicilio legal en Petračiceva 4, Zagreb, Croatia, 10110.

Robocash no está regulado por ninguna licencia de servicios financieros. Al invertir en Robocash, compras derechos de reclamación de préstamos por cobrar y las inversiones en préstamos por cobrar están sujetas a riesgos. Aconsejamos diversificar inversiones y evaluar cuidadosamente los riesgos.